Современная психология трейдинга в корне отличается от того, чему учили торговцев много лет назад. Книги, описывающие классические подходы, сегодня нужно читать с единственной целью: понять, как будет действовать толпа. Ведь чем больше людей знают о какой-либо стратегии, чем больше вероятность, что они будут ей следовать. Это формирует идентичность реакции на события. Чем больше людей принимают участие в торговом процессе, тем более предсказуемым окажется поведение большинства. В результате деньги толпы перетекут в карманы меньшинства и маркетмейкеров.
Психология трейдинга: куда движется рынок?
Интересно, что технический анализ в его классическом понимании уже не работает. Сейчас на движение котировок влияют только два фактора:
- Спрос – то есть, востребованность товара.
- Предложение – количество участников рынка, предлагающих приобрести товар в заданном объеме. Психология трейдинга всегда опиралась на эти два параметра, а сейчас они стали и вовсе ведущими.
Профессионалы рекомендуют анализировать ситуацию, и только потом принимать решение. Рынок всегда движется в сторону больших денег – а значит в ту, где находится меньшинство и маркетмейкеры. Когда формируется консолидация, то игроки, отчаявшись заработать, уже никуда не стремятся. Тогда market-maker начинает раскачивать рынок. Ему, по большей части, без особенной разницы, в какую из сторон начнется движение – запас актива позволяет зарабатывать в любом случае. Но крупный игрок, безусловно, делает ставку на накопление позиций либо разгрузку. Цель – сделать так, чтобы большая часть игроков открыла позиции. Психология успешного трейдера должна быть такой, чтобы зарабатывать вместе с «китами» рынка.
Пробитие консолидации происходит по той причине, что за ее границами находятся деньги. Значит, это выгодно. Далее на рынке начинается падение, хотя объемы сохраняются. Денежные потоки перетекают в карманы маркетмейкера, меньшинства, и вновь присоединившихся игроков.
Позже, когда нарушается соотношение участников, маркетмейкер частично выкупает свои позиции. У рынка появляется топливо для разворота. Примечательно, что сами объемы не являются разворотным сигналом, но уже подготавливают игроков к пересмотру позиций. Но непосредственным двигателем котировок является открытый интерес. В этом и заключается психология трейдинга Форекс.
Trend is your friend?
Нередко на протяжении трейдерской карьеры приходится слышать: «Тренд – твой друг». Данное утверждение подразумевает, что вероятность заработка гораздо выше при открытии позиции по текущему тренду. Направленное движение скорее продолжится, чем развернется. Так сказано в книгах.
Однако на практике каждый день следует рассматривать как особенный и отделенный от предыдущих временных периодов. Будет тренд двигаться в предыдущем направлении или сменит его, зависит от баланса спроса и предложения на рынке. Если будут соблюдены условия – значит, всё случится. Если же нет – значит, события будут происходить по другому сценарию. При этом не важно, насколько устойчивой и длительной была тенденция. Психология трейдера должна быть гибкой, чтобы вовремя перестроиться – вместе с котировками.
Ориентация на уровни бесполезна
Наверняка вы думаете, опираясь на полученные из книг знания, что уровни сопротивления и поддержки, Фибоначчи, каналы, линии тренда – всё это важно для тренда. На самом деле нет. Дело в том, что при определении перечисленных выше элементов трейдеры могут получать различные результаты вследствие субъективного подхода. Соответственно, уровни у каждого торговца будут прорисованы напротив совершенно различных значений цены. На них нельзя ориентироваться. Задаёт тон, как и прежде, спрос и предложение. Если этот уровень совпадает с любым другим техническим – тогда его нужно принимать во внимание. На нём будет отрабатываться психология толпы.
Технический анализ строится на важности исторических данных и теории их обязательного повторения. Это не совсем так. Важным является лишь открытый интерес и его динамика. Например, если когда-то были приобретены 1 тыс. лот, и по состоянию на данный момент они уже проданы, то открытый интерес уже закрыт, и не влияет сейчас на рынок.
Что говорит психология трейдинга относительно движения толпы?
Двигаться вместе с толпой нужно, когда цена только разгоняется. Предугадывать действия большинства необходимо при узком диапазоне цен, перед ожиданием высокой волатильности. Против толпы нужно идти, когда налицо – расхождение объемов. Движение сзади остальных оправдано на откатах и снижении резких скачков цены.